銀監(jiān)會1月5日就《商業(yè)銀行大額風(fēng)險暴露管理辦法》公開征求意見，擬提高單家銀行對單個同業(yè)客戶風(fēng)險暴露的監(jiān)管要求、明確單家銀行對單個企業(yè)或集團(tuán)的授信總量上限。銀監(jiān)會再次引發(fā)市場對中小銀行貸款集中度的關(guān)注。在分析人士看來，高區(qū)域集中度和高行業(yè)集中度制約著中小銀行發(fā)展，容易引發(fā)高壞賬風(fēng)險。

高貸款集中度困局

北京商報記者注意到，2017年12月來，安徽蕭縣農(nóng)商行、烏海市海勃灣黃河村鎮(zhèn)銀行、涼城縣農(nóng)村信用合作聯(lián)社等多家小銀行因單一集團(tuán)客戶授信集中度超標(biāo)收到監(jiān)管罰單。根據(jù)銀監(jiān)會烏海銀監(jiān)分局在2017年12月19日公布的行政處罰決定書顯示，烏海市海勃灣黃河村鎮(zhèn)銀行股份有限公司法定代表人（主要負(fù)責(zé)人）為王富彬，該行存在單一客戶貸款集中度超比例的違法違規(guī)事實(shí)。烏海銀監(jiān)分局依據(jù)《中華人民共和國商業(yè)銀行法》第七十五條第三項(xiàng)，對該行做出罰款20萬元的行政處罰。

事實(shí)上，除了一些村鎮(zhèn)銀行、農(nóng)商行，成都銀行、江陰銀行、常熟銀行、無錫銀行等銀行雖已上市，但也因貸款集中度問題受到市場質(zhì)疑，貸款集中度高不僅表現(xiàn)為區(qū)域集中度，還表現(xiàn)在行業(yè)集中度以及客戶集中度。成都銀行2016年年報顯示，截至報告期末，租賃和商務(wù)服務(wù)業(yè)占貸款總額比重最大，為15.23%；房地產(chǎn)業(yè)占比為11.07%；制造業(yè)為9.23%。成都銀行向最大10家單一客戶發(fā)放的貸款總額為87.21億元人民幣，占全部貸款的6.39%，占資本凈額的30.98%。

截至2016年末，按合并數(shù)據(jù)計(jì)算，常熟銀行制造業(yè)占比為30.60%，從貸款區(qū)域來看，常熟地區(qū)的貸款額占總貸款的56.9%，在江蘇省的貸款額占貸款總額的92.6%。此外，無錫銀行、江陰銀行貸款區(qū)域集中度也高達(dá)93.1%和88.6%。

常熟銀行在招股書里就坦言“存在一定的貸款客戶和行業(yè)的集中風(fēng)險”。招股書表示，如果最大單一或集團(tuán)貸款客戶的貸款質(zhì)量惡化， 或本行貸款高度集中的制造業(yè)出現(xiàn)顯著衰退，可能會導(dǎo)致銀行不良貸款大幅增加、貸款損失準(zhǔn)備不足，也可能會對本行向此類借款人發(fā)放新貸款或續(xù)貸產(chǎn)生不利影響，從而對本行的經(jīng)營業(yè)績和財(cái)務(wù)狀況產(chǎn)生不利影響。

引發(fā)高壞賬風(fēng)險

分析人士指出，農(nóng)商行、城商行等中小銀行客戶一般都在同一行政區(qū)域內(nèi)，形成了銀行業(yè)最令人擔(dān)心的高區(qū)域集中度問題。一個地區(qū)的經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)通常會相對單一，因此帶來了高行業(yè)集中度風(fēng)險。高區(qū)域集中度和高行業(yè)集中度帶來的風(fēng)險，在不良貸款率的數(shù)據(jù)中也有所反映。

中國人民大學(xué)重陽金融研究院高級研究員董希淼表示，中小銀行貸款集中度過高問題一直存在，主觀因素來看，因?yàn)槌巧绦?、農(nóng)商行等中小銀行受客戶和地域限制，很容易出現(xiàn)“壘大戶”的情況。從客觀因素，中小銀行的規(guī)模相對較小，同樣的客戶在小銀行的集中度就容易高一些。

根據(jù)銀監(jiān)會統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)，截至2017年9月末，農(nóng)商行不良貸款余額為2464億元，較上年末增加602億元，不良率2.74%，較上年末上升了0.26個百分點(diǎn)，環(huán)比上升了0.12個百分點(diǎn)。而大型商業(yè)銀行和股份制商業(yè)銀行9月末的不良率均為1.67%。

對于中小銀行不良率更高的問題，前瞻產(chǎn)業(yè)研究院發(fā)布的《中國銀行業(yè)市場前瞻與投資戰(zhàn)略規(guī)劃分析報告》分析，原因在于這些中小銀行客戶結(jié)構(gòu)單一、經(jīng)營區(qū)域集中、風(fēng)險管理水平落后，同時受經(jīng)濟(jì)增速放緩影響，企業(yè)經(jīng)營壓力上升、償債能力下降。隨著貨幣政策趨緊、行業(yè)監(jiān)管趨嚴(yán)、產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)調(diào)整的持續(xù)推進(jìn)，此類銀行的不良貸款率仍面臨大幅攀升的可能。

需展開差異化競爭

近年來，不少中小銀行開始謀求跨區(qū)域發(fā)展，不過，“區(qū)域性中小金融機(jī)構(gòu)”的定性，給部分地區(qū)農(nóng)商行的業(yè)務(wù)創(chuàng)新造成一定影響，如第三方托管、基金銷售、金融衍生品等金融牌照申請受限，既難以滿足客戶日益多元化的金融需求，又加大了農(nóng)商行對息差盈利的依賴。業(yè)內(nèi)人士稱，因?yàn)檫@一定性，農(nóng)商行在政策方面很難真正享受到與國有銀行一樣的待遇。

董希淼表示，監(jiān)管對于農(nóng)商行申請金融資質(zhì)牌照，要實(shí)事求是，根據(jù)銀行的能力來審批，幫助中小銀行多元化經(jīng)營，也能更好地為消費(fèi)者提供綜合服務(wù)。但對跨區(qū)域經(jīng)營，城商行、農(nóng)商行要相對謹(jǐn)慎。城商行、農(nóng)商行的設(shè)立本意是為了解決服務(wù)本地區(qū)。很多中小銀行目前不具備跨區(qū)域經(jīng)營的能力，建議要扎根本地，做精品銀行，而不是盲目求大求快。

首創(chuàng)證券研發(fā)部總經(jīng)理王劍輝認(rèn)為，中小銀行集中度和銀行客戶結(jié)構(gòu)有關(guān)。目前中小銀行競爭還是跟隨戰(zhàn)略，同質(zhì)化競爭比較嚴(yán)重。在競爭策略上，中小銀行要更加清晰地進(jìn)行業(yè)務(wù)定位，更多地關(guān)注個人客戶，和大銀行形成差異化競爭。

對于中小銀行的轉(zhuǎn)型發(fā)展，興業(yè)研究在一份研報中指出， 區(qū)域的城商行、農(nóng)商行銀行可以較快根據(jù)地區(qū)經(jīng)濟(jì)的特定發(fā)展方向和行業(yè)發(fā)展進(jìn)行布局。這種模式使銀行對某一領(lǐng)域有所積累，更有可能形成專長。部分城商行、農(nóng)商行通過在同類行業(yè)相對集中的地方開設(shè)專營機(jī)構(gòu)，深入了解行業(yè)或區(qū)域的發(fā)展特點(diǎn)和需求，開發(fā)針對性強(qiáng)的業(yè)務(wù)模式與融資產(chǎn)品，在信貸市場中培養(yǎng)核心競爭力。

北京商報記者 劉雙霞