隨著四環(huán)生物（000518）的加入，年內(nèi)收到“預(yù)罰單”的個股再添一例。經(jīng)Wind統(tǒng)計，截至9月25日，年內(nèi)共有36股收到了證監(jiān)會或地方證監(jiān)局下發(fā)的行政處罰事先告知書，較去年同期增逾兩成。在上述36股中涉及14人被終身市場禁入，大部分為上市公司實控人。另外，北京商報記者梳理發(fā)現(xiàn)，在上述36股中有18股距立案調(diào)查時間不足一年便收到了“預(yù)罰單”，占比五成，相較之前兩年左右的調(diào)查時間，“預(yù)罰單”的下發(fā)出現(xiàn)提速。

年內(nèi)已現(xiàn)36例

經(jīng)Wind統(tǒng)計，截至9月25日，年內(nèi)共有36股收到了行政處罰事先告知書，而在去年同期這一數(shù)量為29股，今年收到“預(yù)罰單”的個股較去年同比增逾兩成。

近期，四環(huán)生物披露稱，公司收到了證監(jiān)會下發(fā)的《行政處罰及市場禁入事先告知書》，因信息披露違法違規(guī)，證監(jiān)會擬決定對公司責(zé)令改正，給予警告并處以60萬元的頂格罰款，對相關(guān)當(dāng)事人也給予警告并處以不等罰款，另擬決定對公司“隱形”實控人陸克平采取終身市場禁入措施，對公司董事長孫國建采取五年證券市場禁入措施。

北京商報記者通過Wind統(tǒng)計發(fā)現(xiàn)，今年以來已有多股披露了收到“預(yù)罰單”的公告，僅在今年9月就有加加食品、ST東海洋、盛運環(huán)保等多家公司收到了行政處罰事先告知書。經(jīng)統(tǒng)計，在今年1-9月收到“預(yù)罰單”的個股數(shù)量分別為3家、1家、3家、2家、5家、1家、7家、10家、4家，合計36股。

而在去年同期，共有29股收到了證監(jiān)會下發(fā)的行政處罰事先告知書，今年收到“預(yù)罰單”的個股較去年同期增逾兩成。

北京商報記者注意到，今年上市公司收到“預(yù)罰單”，部分為證監(jiān)會下發(fā)，部分為地方證監(jiān)局下發(fā)。對此，上海明倫律師事務(wù)所律師王智斌在接受記者采訪時表示，現(xiàn)在行政處罰權(quán)已經(jīng)下發(fā)，絕大部分案件都是地方證監(jiān)局處罰，證監(jiān)會認(rèn)為案件比較典型、特別復(fù)雜的話，還是會由證監(jiān)會的稽查總隊直接調(diào)查，直接進行處罰。

值得一提的是，在上述36股中，*ST凱瑞、ST撫鋼在今年均因立案調(diào)查兩次收到行政處罰事先告知書。其中，在今年7月18日*ST凱瑞披露稱，由于信息披露違反證券法律規(guī)定，證監(jiān)會擬決定對公司給予警告，并處以60萬元罰款，同時擬對公司相關(guān)人員給予警告，并處以3萬-30萬元不等罰款。

之后，在今年8月19日*ST凱瑞再度披露稱，因公司信息披露違反證券法律規(guī)定，證監(jiān)會擬決定對公司給予警告，并處以60萬元罰款，同時擬對公司相關(guān)人員給予警告，并處以3萬-90萬元不等罰款，擬對公司實控人吳聯(lián)模采取五年證券市場禁入措施。

ST撫鋼則是分別在今年1月18日收到了證監(jiān)會下發(fā)的《行政處罰事先告知書》，在今年7月8日收到證監(jiān)會下發(fā)的《行政處罰及市場禁入事先告知書》。

下發(fā)時間提速

通過觀察上市公司近期披露的“預(yù)罰單”，北京商報記者發(fā)現(xiàn)多家公司是在今年內(nèi)開始被立案調(diào)查，這也意味著公司被立案調(diào)查的時間還未滿一年便收到了“預(yù)罰單”，而較之前兩年左右的立案調(diào)查時間，如今“預(yù)罰單”的下發(fā)出現(xiàn)提速。

以最近收到“預(yù)罰單”的四環(huán)生物、盛運環(huán)保為例，四環(huán)生物在今年1月7日收到證監(jiān)會下發(fā)的《調(diào)查通知書》，但在今年9月19日公司便收到了證監(jiān)會下發(fā)的《行政處罰及市場禁入事先告知書》，整個立案調(diào)查期僅8個月；此外，盛運環(huán)保在今年3月28日收到了證監(jiān)會的立案調(diào)查通知書，同樣在今年9月19日公司收到了安徽證監(jiān)局下發(fā)的《行政處罰及市場禁入事先告知書》。

針對公司的相關(guān)問題，北京商報記者多次致電四環(huán)生物董秘辦公室進行采訪，不過始終未有人接聽。

北京商報記者通過梳理上述36股披露的“預(yù)罰單”公告發(fā)現(xiàn)，在上述36股中有18股的立案調(diào)查時間不足一年便收到了“預(yù)罰單”，占全部收到“預(yù)罰單”個股的五成。其中ST東海洋、加加食品、怡球資源、深大通、*ST康得、*ST升達、天翔環(huán)境等多股的立案調(diào)查時間不足半年便收到了“預(yù)罰單”。

其中深大通的立案調(diào)查時間最短，由于公司及實際控制人在證監(jiān)會依法履行職責(zé)過程中未予配合，涉嫌違反相關(guān)證券法律法規(guī)，深大通及實控人姜劍在今年5月22日收到了證監(jiān)會下發(fā)的調(diào)查通知書，僅時隔逾兩個月，證監(jiān)會便對上述案件調(diào)查完畢，在今年7月26日深大通收到了證監(jiān)會下發(fā)的《行政處罰及市場禁入事先告知書》。

但需要指出的是，目前市場上仍存在一些歷時較長的立案調(diào)查股，還未被出具調(diào)查結(jié)論。以*ST信通為例，9月25日，公司披露的“立案調(diào)查進展暨風(fēng)險提示公告”顯示，因涉嫌違反證券法律法規(guī)，公司在2017年12月6日收到了證監(jiān)會下發(fā)的《調(diào)查通知書》，截至公告日，證監(jiān)會的調(diào)查尚在進行中。

王智斌對此表示，證券違法違規(guī)行為取證難度較大，很難對調(diào)查周期作出限定，所以現(xiàn)行法律法規(guī)對立案調(diào)查的時間沒有明確規(guī)定。之前大部分案件，從立案調(diào)查到出具調(diào)查結(jié)論需要兩年左右的時間。“總體而言，今年下發(fā)的罰單確實出現(xiàn)提速，主要是因為證監(jiān)會加強了稽查部門的隊伍建設(shè)，同時一些新的調(diào)查技術(shù)手段越來越成熟。”王智斌如是說。

14人遭終身市場禁入

在上述收到“預(yù)罰單”的36股中，涉及14人被終身證券市場禁入，當(dāng)中大部分為上市公司實控人。

諸如，ST康美的財務(wù)造假案市場關(guān)注度極高，在今年8月證監(jiān)會開出的罰單中，共對6人實施了證券市場禁入措施，其中擬對實控人馬興田、許冬瑾、邱錫偉采取終身證券市場禁入措施。此外，*ST康得造假案也備受市場關(guān)注。證監(jiān)會最終對*ST康得實控人鐘玉、財務(wù)總監(jiān)王瑜、資金部主管張麗雄等人采取終身證券市場禁入措施。

在上述36股中，ST撫鋼案被證券市場禁入的相關(guān)人員最多，達7人，其中時任董事長趙明遠，時任董事長、時任總經(jīng)理單志強2人被終身證券市場禁入。

縱觀上述被終身證券市場禁入的14人，違規(guī)類型大多為信息披露虛假或嚴(yán)重誤導(dǎo)性陳述、未依法履行其他職責(zé)、未及時披露公司重大事項等三大類。

上海漢聯(lián)律師事務(wù)所律師宋一欣在接受北京商報記者采訪時表示，被證監(jiān)會采取證券市場禁入措施的人員，在禁入期間內(nèi)，不得繼續(xù)在原機構(gòu)從事證券業(yè)務(wù)或者擔(dān)任原上市公司董事、監(jiān)事、高級管理人員職務(wù)，也不得在其他任何機構(gòu)中從事證券業(yè)務(wù)或者擔(dān)任其他上市公司董事、監(jiān)事、高級管理人員職務(wù)。此外，被采取證券市場禁入措施的人員，應(yīng)當(dāng)在收到證監(jiān)會作出的證券市場禁入決定后立即停止從事證券業(yè)務(wù)。

新時代證券首席經(jīng)濟學(xué)家潘向東在接受北京商報記者采訪時表示，今年以來遭受處罰的上市公司明顯增多，這也從側(cè)面反映了監(jiān)管層的從嚴(yán)監(jiān)管態(tài)勢。中國國際科促會理事布娜新同時表示，上市公司的實控人、大股東、任職人員，都應(yīng)加強對證券法律法規(guī)的學(xué)習(xí)，敬畏市場、敬畏投資者，不斷提高公司的治理水平，杜絕違法違規(guī)行為。

另外，今年以來證監(jiān)會經(jīng)常強調(diào)，將持續(xù)保持對違法違規(guī)行為的高壓態(tài)勢，加大懲戒力度，增強監(jiān)管震懾力，將綜合運用行政處罰、刑事追責(zé)、民事賠償及誠信記錄等立體追責(zé)體系，提升違法違規(guī)成本，促使上市公司及大股東講真話、做真賬，推動中介機構(gòu)歸位盡責(zé)。“在當(dāng)下從嚴(yán)處罰的大背景下，未來違法違規(guī)的上市公司及相關(guān)責(zé)任人員將會無處遁形，嚴(yán)重者會被清理出市場，這已經(jīng)成為大勢所趨。”布娜新如是說。

北京商報記者 董亮 馬換換